Les prix des crypto-monnaies sont très dynamiques et peuvent fluctuer fréquemment, influençant l'offre et la demande. Comme sur d'autres marchés, les prix ont tendance à augmenter lorsque la demande croît et qu'un plus grand nombre d'utilisateurs achètent que ne vendent la monnaie. Les prix chutent lorsque la pression à la vente est plus forte que la demande d'achat. Le marché des crypto-monnaies fonctionnant 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7, les prix peuvent changer rapidement à tout moment.

Les prix des crypto-monnaies sont sujets à une forte volatilité en raison de la nature dynamique du marché et de plusieurs facteurs d'influence. Des événements majeurs tels que des changements réglementaires, des pannes d'échange, des mises à jour de projets et des changements économiques peuvent rapidement faire fluctuer les prix.

La spéculation et le battage médiatique sur les réseaux sociaux peuvent également provoquer des frénésies sur les marchés et accroître la volatilité. Les actions des « crypto-baleines », les grands détenteurs individuels de pièces, peuvent fortement influencer les prix lorsqu'ils achètent ou vendent.

Les fortes variations des volumes d'échange et de la liquidité du marché influent sur la volatilité, en particulier pour les crypto-monnaies à faible capitalisation. Même les forces liées aux mèmes et au battage médiatique peuvent amplifier les fluctuations de prix dans l'espace des crypto-monnaies. Les mouvements de prix turbulents qui caractérisent le marché des crypto-monnaies en font des montagnes russes pour les traders comme pour les investisseurs.

Le sentiment du marché fait référence à l'attitude générale et au sentiment des investisseurs et des traders à l'égard d'une crypto-monnaie particulière ou du marché des crypto-monnaies dans son ensemble.
‍
Lorsque le sentiment est positif, les gens deviennent plus optimistes et les prix ont tendance à augmenter car il y a plus d'acheteurs que de vendeurs. Un sentiment négatif entraîne un sentiment baissier et fait baisser les prix car les acteurs du marché vendent leurs pièces. Le suivi de mesures telles que le Crypto Fear and Greed Index peut donner un aperçu des émotions qui prévalent sur le marché.

Il existe sans aucun doute une corrélation entre les prix des crypto-monnaies et les indices boursiers traditionnels comme le Nasdaq. Pendant les périodes de forte volatilité du marché boursier, les prix des crypto-monnaies suivent souvent une tendance similaire.
‍
Le bitcoin est parfois qualifié d'« or numérique », mais on ne sait pas encore s'il constitue une réserve de valeur potentielle et une protection contre les baisses du marché, ou s'il suit encore largement les flux et reflux du marché boursier traditionnel.

Dans l'ensemble, surveiller le marché boursier peut fournir des indices sur l'évolution des prix des crypto-monnaies. Toutefois, les crypto-monnaies constituent une classe d'actifs distincte et peuvent encore diverger des actions pour de nombreuses autres raisons propres à l'écosystème des crypto-monnaies.Dans l'ensemble, surveiller le marché boursier peut fournir des indices sur l'évolution des prix des crypto-monnaies. Toutefois, les crypto-monnaies constituent une classe d'actifs distincte et peuvent encore diverger des actions pour de nombreuses autres raisons propres à l'écosystème des crypto-monnaies.

La capitalisation boursière d'une crypto-monnaie (ou market cap) fait référence à sa valeur marchande totale basée sur l'offre de pièces en circulation multipliée par le prix actuel. La capitalisation boursière est utilisée pour classer et comparer les crypto-monnaies en fonction de leur taille globale.

Les pièces à forte capitalisation boursière, comme le bitcoin et l'ethereum, bénéficient généralement d'une plus grande sécurité du réseau et d'une plus grande liquidité. Il convient de noter que la capitalisation boursière n'indique pas nécessairement le potentiel de croissance future. Les altcoins à faible capitalisation peuvent enregistrer des gains de prix plus importants dans les marchés haussiers. La comparaison entre la capitalisation boursière et les volumes d'échange donne une meilleure idée de la liquidité et de l'intérêt. Bien qu'il s'agisse d'un indicateur important, la capitalisation boursière doit être considérée dans son contexte et non comme la seule méthode d'évaluation.